Temat interpretacji

Na podstawie art. 14b § 1 i § 6 ustawy z dnia 29 sierpnia 1997 r. Ordynacja podatkowa (t. j. Dz. U. z 2005 r. Nr 8, poz. 60 ze zm.) oraz § 7 rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 20 czerwca 2007 r. w sprawie upoważnienia do wydawania interpretacji przepisów prawa podatkowego (Dz. U. z 2007 r. Nr 112, poz. 770) Dyrektor Izby Skarbowej w Warszawie działając w imieniu Ministra Finansów stwierdza, że stanowisko Spółki, przedstawione we wniosku z dnia 15.01.2008r. (data wpływu 18.01.2008r.) o udzielenie pisemnej interpretacji przepisów prawa podatkowego dotyczącej podatku dochodowego od osób prawnych w zakresie potwierdzenia, czy wniesienie do funduszu inwestycyjnego akcji w zamian za certyfikaty inwestycyjne spowoduje powstanie obowiązku podatkowego w podatku dochodowym od osób prawnych po stronie Spółki - jest nieprawidłowe.

UZASADNIENIE

W dniu 18.01.2008r. został złożony ww. wniosek o udzielenie pisemnej interpretacji przepisów prawa podatkowego w indywidualnej sprawie dotyczącej podatku dochodowego od osób prawnych w zakresie potwierdzenia, czy wniesienie przez Spółkę akcji w formie wkładu do funduszu inwestycyjnego spowoduje obowiązek rozpoznania przychodu podatkowego dla Spółki w momencie wniesienia tego wkładu i otrzymania w zamian certyfikatów.

W przedmiotowym wniosku zostało przedstawione następujące zdarzenie przyszłe.

• X S.A. jest spółką z udziałem Skarbu Państwa, której akcje są notowane na Giełdzie Papierów Wartościowych,

• Spółka jest właścicielem akcji w spółce prawa handlowego (zwanych dalej Akcjami);

• Akcje zostaną przez Spółkę wniesione do zamkniętego funduszu inwestycyjnego działającego na podstawie przepisów ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. z dnia 28 czerwca 2004 roku), zwanego dalej Funduszem, w wyniku czego Spółka obejmie certyfikaty inwestycyjne w Funduszu (zwane dalej Certyfikatami);

• wartość Akcji jako wkładu zostanie wyceniona według ich wartości rynkowej i będzie równa wartości nominalnej Certyfikatów.
  
  

W związku z powyższym zadano następujące pytanie:

Zdaniem Wnioskodawcy wniesienie do funduszu wkładu w formie akcji w zamian za certyfikaty nie spowoduje obowiązku rozpoznania przychodu podatkowego dla Spółki w momencie wniesienia tego wkładu.

W uzasadnieniu Spółka powołuje się na art. 12 ust. 1 pkt 7 ustawy z dnia 15 lutego 1992 roku o podatku dochodowym od osób prawnych, zgodnie z którym przychodem jest w szczególności nominalna wartość udziałów (akcji) w spółce kapitałowej objętych w zamian za wkład niepieniężny w innej postaci niż przedsiębiorstwo lub jego zorganizowana część.

Zgodnie z art. 4 § 1 pkt 2 ustawy z dnia 15 września 2000 roku kodeks spółek handlowych (Dz. U. Nr 94, poz. 1037 z póżn. zm.), pod pojęciem spółka kapitałowa rozumie się spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością i spółkę akcyjną.

Z kolei zgodnie z art. 3 ust. 1 ustawy z dnia 27 maja 2004 roku o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. Nr 146, poz. 1546 ze zm) fundusz inwestycyjny jest osobą prawną, której wyłącznym przedmiotem działalności jest lokowanie środków pieniężnych zebranych w drodze publicznego, a w przypadkach określonych w ustawie również niepublicznego, proponowania nabycia jednostek uczestnictwa albo certyfikatów inwestycyjnych, w określone w ustawie papiery wartościowe, instrumenty rynku pieniężnego i inne prawa majątkowe.

Zdaniem Spółki, powyższe przepisy kreujące obowiązek opodatkowania nominalnej wartości udziałów (akcji) w spółce kapitałowej nie mają zastosowania do wkładów wniesionych przez Spółkę do Funduszu.

Przede wszystkim fundusz nie tylko nie jest spółką kapitałową (spółką z ograniczoną odpowiedzialnością ani spółką akcyjna), ale w ogóle nie jest spółką w rozumieniu przepisów prawa cywilnego i handlowego, wobec czego przepis art. 12 ust. 1 pkt 7 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych w żadnym wypadku nie znajdzie zastosowania w analizowanej sytuacji;

Ponadto Spółka wskazuje, iż nie znajduje żadnych innych przepisów ustawy podatkowej, na podstawie których wniesienie akcji w formie wkładu do Funduszu podlegałoby opodatkowaniu podatkiem dochodowym od osób prawnych.

W konsekwencji, zdaniem Spółki, wniesienie akcji w formie wkładu do Funduszu nie spowoduje obowiązku rozpoznania przychodu podatkowego dla Spółki w momencie wniesienia tego wkładu.

Dodatkowo Spółka podkreśla, że zgodnie z art. 12 ust. 1 pkt 4a ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych, dla uczestników funduszy inwestycyjnych przychodami są w szczególności otrzymane dochody funduszu, w przypadku gdy statut przewiduje wypłacanie tych dochodów bez odkupywania jednostek uczestnictwa albo wykupywania certyfikatów inwestycyjnych;

Natomiast zgodnie z art. 16 ust. 1 pkt 8 tej ustawy, nie uważa się za koszty uzyskania przychodów m.in. wydatków na nabycie tytułów uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa w funduszach kapitałowych; wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu z odpłatnego zbycia tych papierów wartościowych, a także z odkupienia tytułów uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa w funduszach kapitałowych albo umorzenia jednostek uczestnictwa, tytułów uczestnictwa oraz certyfikatów inwestycyjnych w funduszach kapitałowych.

W konsekwencji, zdaniem Spółki, za wyjątkiem przypadku wcześniejszego otrzymania dochodów wypłaconych Spółce z funduszu (o ile statut funduszu będzie przewidywał ich wypłacanie bez odkupywania certyfikatów) przychód dla Spółki w związku z objęciem certyfikatów powstanie w momencie ich sprzedaży, umorzenia albo odkupienia przez Fundusz.

Ponadto Spółka zwraca uwagę, że zgodnie z uzasadnieniem ustawy z dnia 9 czerwca 2000r. o zmianie ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych (Dz. U. Nr 60, poz.700) wprowadzenie do ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych przepisu art. 12 ust. 1 pkt 7 ma na celu rozszerzenie pojęcia przychodu, zgodnie z którym za przychód będzie uważana również nominalna wartość udziałów albo akcji w spółce (spółdzielni) objętych w zamian za wniesione do spółki lub spółdzielni wkłady niepieniężne w innej postaci niż przedsiębiorstwo lub jego zorganizowaną część. Natomiast powyższa zmiana została przedstawiona w punkcie III uzasadnienia zatytułowanym ,Zmiany o charakterze rozszerzającym zakres przedmiotowy podatku dochodowego.

Zdaniem Spółki, treść przywołanego powyżej uzasadnienia bezsprzecznie wskazuje na to, iż przychód określony w art. 12 ust. 1 pkt 7 ustawy został wprowadzony jako rozszerzenie ogólnego pojęcia przychodu zawartego w tej ustawie, wobec czego:

• objęcie akcji lub udziałów w spółce kapitałowej w zamian za wkład niepieniężny w innej postaci niż przedsiębiorstwo lub jego zorganizowana część nie może generować przychodu na zasadach ogólnych, skoro konieczne było wprowadzenie specyficznego przepisu rozszerzającego katalog przychodów; konsekwentnie, nie sposób także uznać by objęcie Certyfikatów w zamian za taki wkład niepieniężny mogło stanowić przychód Spółki na zasadach ogólnych;

• jako że przepis art. 12 ust. 1 pkt 7 ustawy wprowadza nadzwyczajną kategorię przychodu, musi on być interpretowany ściśle w szczególności, niedopuszczalna jest wykładnia rozszerzająca tego przepisu, w świetle której miałby on także zastosowanie do sytuacji objęcia w zamian za wkład certyfikatów w funduszu inwestycyjnym.
  
  

Spółka zauważa, iż w podobnych stanach faktycznych organy podatkowe, wydając postanowienia w trybie art. 14a Ordynacji podatkowej potwierdzały stanowisko zaprezentowane przez Spółkę, iż wniesienie papierów wartościowych w postaci akcji do funduszu inwestycyjnego w charakterze wpłaty celem nabycia jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych nie stanowi momentu podatkowego dla podmiotu wnoszącego te papiery wartościowe (np. Naczelnik Pierwszego Mazowieckiego Urzędu Skarbowego w Warszawie w postanowieniach z dnia 22 września 2005 r., Nr 1471/DPR1/423-57/05/MK, z dnia 12.09.2007r., Nr 1471/DPR1/423-122/07/KK oraz z dnia 25.09.2007r. Nr 1471/DPR2/423-40/07/AB, czy postanowienie z dnia 04.09.2007r. Nr 1440/RDP/4211/AB/108535/2007 wydane przez Naczelnika Małopolskiego Urzędu Skarbowego Warszawa-Wola).

W odniesieniu do przedstawionego stanu faktycznego, stwierdzam, co następuje:

Kwestie dotyczące nabywania jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych reguluje ustawa z dnia 27.05.2004r. o funduszach inwestycyjnych, dalej zwaną UFI (Dz. U. Nr 146, poz. 1546 ze zm.). Zgodnie z art. 3 ust. 1 w/w ustawy, fundusz inwestycyjny jest osobą prawną, której wyłącznym przedmiotem działalności jest lokowanie środków pieniężnych zebranych w drodze publicznego, a w przypadkach określonych w ustawie również niepublicznego, proponowania nabycia jednostek uczestnictwa albo certyfikatów inwestycyjnych, w określone w ustawie papiery wartościowe, instrumenty rynku pieniężnego i inne prawa majątkowe.

Zgodnie z art. 7 UFI wpłaty do funduszu są dokonywane w formie pieniężnej. Zamiast wpłaty w formie pieniężnej jest jednak możliwe wniesienie zdematerializowanych papierów wartościowych, jeżeli statut funduszu tak stanowi lub innych niż zdematerializowane papiery wartościowe lub udziałów w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością, jeżeli ustawa lub statut funduszu tak stanowią.

Zgodnie z art. 28 ust. 2 w/w ustawy w przypadku wpłat do funduszu inwestycyjnego, dokonywanych w innych niż zdematerializowane, papierach wartościowych lub w udziałach w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością, osoba zapisująca się na certyfikaty inwestycyjne przenosi, w drodze umowy, zgodnie z odrębnymi przepisami, prawa z tych papierów lub udziałów na towarzystwo funduszy inwestycyjnych.

Ponadto, w przypadku dokonywania wpłat na certyfikaty inwestycyjne papierami wartościowymi lub udziałami w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością wyceniane są one według metody przyjętej przez fundusz dla wyceny aktywów netto, zgodnie z art.128 ustawy o funduszach inwestycyjnych. W momencie wniesienia papierów wartościowych lub udziałów w spółcez ograniczoną odpowiedzialnością do funduszu ustalana jest ich wartość pieniężna, która stanowi de facto cenę, po której owe papiery są zbywane.

Powołane regulacje ustawy o funduszach inwestycyjnych wskazują, iż wpłata do funduszu inwestycyjnego w postaci papierów wartościowych lub udziałów w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością stanowi szczególną formę ich zbycia. Przemawia za tym fakt, iż w odniesieniu do udziałów w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością, wniesienie ich do funduszu związane będzie z obowiązkiem zachowania wymogów przewidzianych przepisami Kodeksu spółek handlowych, regulujących m.in. kwestię formy prawnej zbycia udziałów w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością (art.180 Ksh), jak i również zawiadomienia spółki o fakcie zbycia udziałów (art.187 § 1 Ksh).

Reasumując, poprzez wniesienie papierów wartościowych lub udziałów w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością do funduszu inwestycyjnego, w zamian za jednostki uczestnictwa lub certyfikaty inwestycyjne, dochodzi do ich zbycia na rzecz funduszu oraz do jednoczesnego nabycia innych papierów wartościowych jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych. Stosownie do tego należy ocenić skutki tej transakcji w świetle ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych.

Nie można podzielić zdania, że w przypadku wpłaty do funduszu inwestycyjnego dokonanej w formie wniesienia papierów wartościowych lub udziałów w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością, dochód do opodatkowania, wynikający z różnicy wartości zbywanych praw oraz kosztów uzyskania przychodu, powstanie dopiero w momencie zbycia lub umorzenia jednostek uczestnictwa w funduszu lub certyfikatów inwestycyjnych.

Rozpatrując konsekwencje podatkowe transakcji nabycia certyfikatów inwestycyjnych w zamian za akcje należy mieć na względzie art. 7 ust. 1 i 2 ustawy z dnia 15 lutego 1992r. o podatku dochodowym od osób prawnych (t.j. Dz. U. z 2000r. Nr 54, poz. 654 ze zm.), zgodnie z którym, przedmiotem opodatkowania podatkiem dochodowym od osób prawnych jest dochód, rozumiany jako nadwyżka przychodów nad kosztami ich uzyskania, osiągnięta w roku podatkowym. Przychodami, zgodnie z art. 12 ust. 1 pkt 1 ww. ustawy, są przede wszystkim otrzymane pieniądze i wartości pieniężne w tym również różnice kursowe.

Natomiast kosztami uzyskania przychodów stosownie do art. 15 ust. 1 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych, są koszty poniesione w celu osiągnięcia przychodów lub zachowania albo zabezpieczenia źródła przychodów, z wyjątkiem kosztów wymienionych w art. 16 ust. 1. Powyższe oznacza, że wszystkie poniesione wydatki, po wyłączeniu wydatków enumeratywnie wymienionych w przywołanym art. 16 ust. 1 ustawy, stanowić mogą koszty uzyskania przychodu, o ile pozostają w związku przyczynowo-skutkowym z osiąganymi przychodami, w tym służą zachowaniu albo zabezpieczeniu funkcjonowania źródła przychodów. Kosztami uzyskania przychodów są zarówno koszty bezpośrednio, jak i pośrednio związane z uzyskiwanymi przychodami, dotyczące całokształtu działalności podatnika, związane z funkcjonowaniem firmy.

Jednocześnie na podstawie art. 16 ust. 1 pkt 8 ustawy o podatku dochodowym od osób prawnych wyłączone zostały z kosztów uzyskania przychodów wydatki na objęcie lub nabycie udziałów albo wkładów w spółdzielni, udziałów albo akcji w spółce oraz innych papierów wartościowych, a także wydatki na nabycie tytułów uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa w funduszach kapitałowych; wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu z odpłatnego zbycia tych wkładów, udziałów, akcji oraz innych papierów wartościowych, w tym z tytułu wykupu przez emitenta papierów wartościowych, a także z odkupienia tytułów uczestnictwa lub jednostek uczestnictwa w funduszach kapitałowych albo umorzenia jednostek uczestnictwa, tytułów uczestnictwa oraz certyfikatów inwestycyjnych w funduszach kapitałowych, z zastrzeżeniem ust. 7e.

Reasumując, wartość pieniężna certyfikatów inwestycyjnych nabywanych przez Spółkę w zamian za akcje stanowi jej przychód zgodnie z art.12 ust.1 pkt 1 ustawy. Natomiast, zgodnie z art.16 ust.1 pkt 8 ustawy, w momencie zbycia, odkupienia lub umorzenia certyfikatów inwestycyjnych wydatki na ich nabycie, odpowiadające wysokością wartości akcji wniesionych do funduszu stanowić będą koszt uzyskania przychodu z tego tytułu.

W świetle obowiązującego stanu prawnego stanowisko wnioskodawcy w sprawie oceny prawnej przedstawionego stanu faktycznego uznaje się za nieprawidłowe.

Interpretacja dotyczy zdarzenia przyszłego przedstawionego przez wnioskodawcę i stanu prawnego obowiązującego w dniu wydania interpretacji

Stronie przysługuje prawo do wniesienia skargi na niniejszą interpretację przepisów prawa podatkowego z powodu jej niezgodności z prawem. Skargę wnosi się do Wojewódzkiego Sądu Administracyjnego w Warszawie, ul. Jasna 2/4, 00-013 Warszawa po uprzednim wezwaniu na piśmie organu, który wydał interpretację w terminie 14 dni od dnia, w którym skarżący dowiedział się lub mógł się dowiedzieć o jej wydaniu do usunięcia naruszenia prawa (art. 52 § 3 ustawy z dnia 30 sierpnia 2002 r. Prawo o postępowaniu przed sądami administracyjnymi Dz. U. Nr 153, poz. 1270 ze zm.). Skargę do WSA wnosi się (w dwóch egzemplarzach art. 47 ww. ustawy) w terminie trzydziestu dni od dnia doręczenia odpowiedzi organu na wezwanie do usunięcia naruszenia prawa, a jeżeli organ nie udzielił odpowiedzi na wezwanie, w terminie sześćdziesięciu dni od dnia wniesienia tego wezwania (art. 53 § 2 ww. ustawy).

Skargę wnosi się za pośrednictwem organu, którego działanie lub bezczynność są przedmiotem skargi (art. 54 § 1 ww. ustawy) na adres: Izba Skarbowa w Warszawie, Biuro Krajowej Informacji Podatkowej w Płocku, ul. 1-go Maja 10, 09-402 Płock.